Аналитики, опрошенныете«Газета.Ru» полагает, что в ближайшие два месяца темпы инфляции снизятся, но все равно останутся высокими и будут значительно превышать целевые 4% (по данным Минэкономразвития РФ, с 20 по 26 декабря годовая инфляция составила 12,19%).
Высокие ожидания инфляции помешают Банку России понизить ключевую ставку.
Что такое ключевая ставка и на что она влияет
Глава Банка России Эльвира Набиуллина заявила, что регулятор будет держать ключевую ставку высокой до тех пор, пока не появится устойчивая тенденция замедления роста цен и снижения инфляционных ожиданий.
После заседания ЦБ были опубликованы данные о прогнозах инфляции со стороны населения, которые свидетельствуют о существенном росте. В декабре россияне ожидали роста цен на год вперед до 14,2% — это самый высокий показатель с марта 2022 года.
Без ускорения текущей инфляции рост ожиданий её уровня маловероятно повлияет на повышение ключевой ставки. В базовом сценарии темпы роста цен на потребительские товары в ближайшие месяцы замедлится из-за стабилизации курса рубля и жёстких денежно-кредитных условий.
Обратите внимание
Специалисты считают возможным укрепление курса рубля до 85 рублей за доллар в течение следующих двух месяцев из-за обычного падения спроса на иностранную валюту в начале года.
Решение ЦБ 16 февраля сформируется исходя из нынешней экономической ситуации и данных по инфляции. Дальнейшее изменение ставки будет зависеть от поступающей регулятору информации о статистике. В феврале будет пауза, так как полная статистика послепраздничных дней появится в конце февраля 2024 года.
Повышенные проценты замедляют экономическое развитие, ведь российская экономика только-только начинает выздоравливать. Ей, в особенности малым и средним предприятиям, необходимо больше имеющихся денежных средств.
Обратите внимание
В рискованном варианте прогноза аналитики предполагают увеличение ключевой ставки до семнадцати процентов на встрече шестнадцатого февраля. Такой исход может произойти, если инфляция не снизится в следующие два месяца.
Что будет с вкладами и кредитами
Согласно прогнозу Васильева, после шестнадцатого февраля тарифы на вклады и кредиты значительно не изменятся, поскольку ключевая ставка при базовом развитии событий сохранится на отметке 16 %.
Обратите внимание
В январе 2024 года процентные ставки сохранятся на уровне декабря. По оценке некоторых специалистов, это продлится до конца марта, поскольку ключевая ставка, скорее всего, останется неизменной.
После повышения ключевой ставки до 16 процентов крупные финансовые учреждения увеличили ставки по депозитам. Сейчас максимальная доходность по депозитам равна 16,5 процентам.
Аналитические центры сообщают о средней доходности вкладов в десяти крупнейших российских банках на 18 декабря.
-
на 3 месяца — 14,58%;
-
на 6 месяцев — 13,96%;
-
на год — 12,30%.
Банки пока не сообщали о повышении процентных ставок по кредитам. Средний размер процентной ставки по потребительским займам на 1 декабря 2023 года составил 20,4% годовых по данным топ-15 банков. Рыночная ставка по ипотеке может достигнуть 20–21% до заседания 16 февраля.
Обратите внимание
В рискованном сценарии, при увеличении ключевой ставки до 17%, ставки по вкладам и кредитам вырастут на один процентный пункт в течение нескольких недель после 16 февраля.
Когда ЦБ снизит ставку
Васильев считает, что снижение ключевой ставки Банка России возможно только в июне-июле 2024 года при устойчивом замедлении инфляции. По прогнозу аналитика, к концу года инфляция снизится до 6%, а ключевая ставка — до 12%.
Обратите внимание
ТЕКСТ
Эксперты допускают возможность снижения ЦБ ключевой ставки до 10% к декабрю. Экономист считает, что регулятор может начать смягчение монетарной политики в период с апреля по июнь.
Стабильный рубль и строгие денежно-кредитные меры способствуют снижению инфляции. Сберегателям и заемщикам следует подготовиться к тому, что период жесткой монетарной политики Центробанка может продлиться долго, а ключевая ставка останется двухзначной в течение всего 2024 года, возможно, и части 2025 года.
Когда целесообразно оформлять депозит и получать кредит?
Второе полугодие 2024 года может принести снижение процентных ставок по вкладам и кредитам, если будет снижена ключевая ставка.
Постепенное снижение ключевой ставки исключает резкое падение процентных ставок по кредитам и вкладам к концу 2024 года.
Рекомендуется открывать депозиты в январе 2024 года, а оформлять кредиты – в декабре. Процентные ставки по депозитам могут достигать 15-17% в начале года и снизиться до 10-12% к концу.
Без крайней необходимости займ целесообразно перенести на конец года — он обойдётся дешевле.